Как цены на сырье влияют на котировки валют?
Положение дел на валютном рынке зависит от многих факторов и цены на сырье не являются исключением.
Успешная торговля на Форексе возможна и внутри валютного рынка, но при этом трейдер теряет из виду большинство влияющих на котировки валют факторов, после чего искренне удивляется тому, что рынок пошел совершенно не в ту сторону, в которую он ожидал.
Достаточно рассмотреть ситуацию на Форексе более глобально, как мы заметим, что на валютные котировки влияют процентные ставки, соотношение спроса и предложения, темпы экономического роста, проводимая правительствами стран внутренняя и внешняя политика и т. д. Торговля на валютном рынке выходит далеко за пределы самого Форекса и распространяется на остальные финансовые рынки, в частности, рынок сырьевых ресурсов.
Основное влияние динамика цен на сырье оказывает на новозеландский, канадский и австралийский доллары.
Не зря именно эти валюты относятся к числу «сырьевых валют». Наибольшую часть экспорта этих стран составляют нефть, драгоценные металлы и древесина. Также влиянию изменяющихся цен на сырьевые ресурсы подвержены японская иена и швейцарский франк, хотя и в меньшей степени, чем трио сырьевых валют.
Как только трейдер научится определять, как изменение того или иного сырьевого ресурса влияет на котировки валют, он сможет определить свои дальнейшие шаги и принять правильные торговые решения.
В данной статье мы с Вами рассмотрим сырьевые валюты и их реакцию на динамику цен нефти и золота, а также выясним, как трейдер может использовать полученную информацию и получить прибыль.
Влияние нефти на канадский доллар.
За период с 2006 по 2011 годы цена нефти изменялась то в сторону увеличения, то в сторону уменьшения. Так, в 2006 году 1 баррель нефти стоил 60 долларов, в 2008 году его стоимость возросла до 147,27 долларов за 1 баррель, а к 2009 году произошло серьезное падение стоимости барреля «черного золота» до 40 USD за баррель. Спустя еще 2 года баррель нефти можно было приобрести уже за 80 долларов. И хотя в 2014 году стоимость барреля вновь взлетела выше 105 долларов, по состоянию на ноябрь 2014 года цена опять упала к отметке 85 USD за баррель. Вот такие вот качели.
Какое влияние изменения цен на нефть оказывают на котировки валют? Как только трейдер сможет это понять, он начнет принимать правильные торговые решения и зарабатывать на этом.
Кто выигрывает от снижения цен на нефть — нефтедобывающие компании или покупатели? Очевидно, что вторые. Ведь падение цены на нефть дает возможность приобретать еще больше нефти по более низким ценам, в то время как для нефтедобывающих компаний резкие падения стоимости «черного золота» сродни ночному кошмару.
Особенно страдает от падения цен на нефть Канада, которая является одним из ведущих экспортеров нефти в мире. Этого же нельзя сказать об импортирующей нефть Японии, которая выигрывает от каждого снижения цен на нефть.
Канада является основным поставщиком нефти для США, чему способствует территориальная близость стран и неопределенная политическая ситуация в странах Южной Америки и Ближнего Востока. Кроме того, страна «кленового листа» осуществляет поставки нефти в страны ЕС и КНР. Вот почему даже самое незначительное, на первый взгляд, снижение стоимости «черного золота» способно нанести значительный урон экономике Канады.
Именно динамику цен на нефть используют в качестве главного индикатора при анализе колебаний пары CAD/USD. На валютном рынке осуществляются операции по обратной паре — USD/CAD, которая очень чутко реагирует на изменения цены на нефть. Так, при росте цен на «черное золото» котировки пары падают, а при снижении — возрастают (рис. 1)
Рис. 1.
Зависимость экономики Японии от нефти.
Япония является одним из крупнейших импортеров нефти. В 2011 году Япония занимала третье место по объемам импорта «черного золота» после США и Китая. Из-за того, что в стране отсутствуют собственные источники энергии, Япония вынуждена импортировать из других стран не только нефть, но и природный газ, а также прочие энергоресурсы. Все это делает Японию очень восприимчивой к резким колебаниям на сырьевых рынках.
Уже в 2008 году зависимость Японии от импорта энергетических ресурсов достигла 84 %, и по прогнозам экспертов в ближайшей перспективе не следует ожидать снижения данного показателя.
Самой интересной с точки зрения динамики цен на нефть парой является CAD/JPY. Она состоит из основных валют, одних из популярнейших на рынке Форекс, что позволяет оценивать цены на нефть в CAD по отношению к JPY.
Обратим внимание на рис. 2. На графике мы можем увидеть корреляцию между колебаниями курса CAD/JPY и динамикой цен на нефть.
Рис. 2.
При снижении цен на нефть котировки CAD/JPY смогли пробить отметку 100 и дойти до минимального значения 76.
Новая Зеландия и золото.
Не напрасно многие трейдеры, совершающие торговые операции с австралийским долларом, отмечают, что торговля по AUD очень напоминает им торговлю по золоту. И на то есть свои объективные причины.
Именно Австралия замыкает список ТОП-3 стран по объемам добычи золота, а корреляция между этим драгоценным металлом и AUD за период 1999-2008 г. превышала 80 %. Каждый раз снижение стоимости золота вызывало аналогичное падение курса австралийского доллара, а рост его стоимости отражался на «австралийце» самым благоприятным образом.
При чем тут Новая Зеландия? Именно эта страна является основным поставщиком товаров в Австралию по причине своей территориальной близости, потому здоровье экономики Новой Зеландии напрямую зависит от состояния экономики Австралии. Этим же можно объяснить и корреляцию 96 % между валютными парами NZD/USD и AUD/USD.
И хотя зависимость курса новозеландской валюты от динамики цен на золото существенно ниже, нежели у «австралийца», все равно она остается на высоком уровне 78 % (см. рис. 3).
Рис. 3.
Более опытные трейдеры могут не останавливаться на торговле валютой и обратить свое внимание на перспективные сырьевые ресурсы. Это позволит добиться капитализации, которая будет основана на аналогичных прогнозах, а также получить дополнительную прибыль при марже равной 2 % и более.
Плюс к этому трейдеры используют кредитное плечо, которое позволяет заработать еще больше прибыли. Но не следует забывать о том, что данный инструмент должен быть использован разумно, так как кредитное плечо приводит к росту не только потенциальной прибыли, но и убытков трейдера.
Также стоит помнить, что для прибыльной торговли сырьевыми валютами необходимо отслеживать ситуацию на валютном и сырьевом рынке. Благодаря наличию незначительной задержке в реакции валют на динамику сырьевых котировок, трейдер получает возможность подготовиться к данной реакции, тщательно все взвесить и принять правильное торговое решение.
Даже если Вы решите сосредоточить свое внимание на валютном рынке, информация о ценах на сырье не станет лишней и позволит своевременно сориентироваться в изменяющейся стремительными темпами ситуации.
