Валютный своп
Валютный своп – на рынке форекс представляет из себя, перенос торговой позиции через ночь (Своп форекс).
При совершении любой сделки на рынке форекс, трейдер задействует две валюты, покупаемая валюта кладется на счет трейдера, а продаваемая берется в кредит. А так как заранее неизвестно сроки которые будет открыта сделка, депозитные и кредитные начисления производятся при переносе позиции на следующий день. Начисление либо списание валютного свопа, зависит от разницы процентных ставок по кредиту и депозиту.
Если ставка депозита выше кредитной, то своп начисляется на счет трейдера. А если кредитная ставка выше депозитной, то наоборот своп списывается со счета.
Пример валютного свопа.
Для примера расчета свопа форекс будем использовать процентные ставки, установленные центральными банками стран. Так, процентная ставка в Великобритании — 5%, в США — 2%.
GBPUSD, покупка или продажа 1 стандартного лота (на валютном рынке Форекс — это 100 000 единиц базовой валюты, в данном случае GBP) по курсу GBPUSD = 1,9800.
Плата за своп (сторидж) составит 5940 $ (((5% – 2%) ? 100 000 ? 1,9800) / 100%) в год или 16,27 $ (5940 / 365) в сутки.
При открытии длинной позиции (покупка) по GBPUSD происходит заимствование в USD под 2% годовых и размещение депозита в GBP под 5% годовых. Депозитная ставка превышает кредитную, поэтому на торговый счет будет производиться начисление 16,27 $.
При открытии короткой позиции (продажа) по GBPUSD ситуация обратная: заимствование в GBP под 5% годовых и размещение депозита в USD под 2% годовых. Кредитная ставка превышает депозитную, поэтому с торгового счета ежедневно будет списываться 16,27 $.
В этом примере для упрощения расчетов использовалась одно процентная ставка для каждой валюты, на самом же деле ставки по депозиту и кредиту для одной валюты не совпадают.
Также нужно отметить, что на форексе применяется система валютирования спот. Т.е расчеты по всем сделкам производятся на второй рабочий день после совершения операции. Поэтому при переносе позиции со среды на четверг дата расчета переносится (в связи с выходными), на понедельник, поэтому валютный своп начисляется в тройном размере.
Валютные пары типа NZDJPY, AUDJPY имеющие максимальную разницу в процентных ставках по валютам, используются многими трейдерами в сделках carry trade, зарабатывая на разнице процентных ставок.
